Определение суда апелляционной инстанции

Судья фио

дело № 33-35915/2024

АПЕЛЛЯЦИОННОЕ ОПРЕДЕЛЕНИЕ

адрес 10 сентября 2024 года

Судебная коллегия по гражданским делам Московского городского суда в составе председательствующего судьи фио,

судей фио, фио,

при помощнике судьи фио, рассмотрев в открытом судебном заседании по докладу судьи фио апелляционную жалобу фио на решение Гагаринского районного суда адрес от 10 ноября 2023 года по гражданскому делу № 2-5576/24 (УИД 77RS0004-02-2023-009154-50) по иску фио к ПАО Сбербанк о признании недействительными договоров брокерского и депозитарного обслуживания, сделок по приобретению ценных бумаг и взыскании денежных средств,

у с т а н о в и л а:

Истец фио обратился в суд с иском к ПАО Сбербанк.

В обоснование заявленных требований указывает, что истец, имея расчетный счет, рублевые и валютные депозиты в Дополнительном офисе № 5230/0600 ПАО Сбербанк в адрес, был намерен конвертировать имеющиеся у него рублевые денежные средства в сумме 5 100 000 руб. в иностранную валюту. Сотрудник банка предложила ему изменить вид хранения денежных средств на более высокодоходный, гарантирующий сохранность вклада и возврат капитала, пообещав доход в размере 6-7 процентов ежегодно в иностранной валюте. Истец в силу отсутствия специальных познаний для работы с финансовыми инструментами был уверен, что сотрудником банка ему было предложено приобрести иностранную валюту и перенаправить ее на банковский счет, который предполагает получение высоких процентов. На что истец согласился и осуществил безналичный перевод денежных средств со своего банковского счета на свой брокерский счет, а также подписал документы, предоставленные сотрудниками банка, не ознакомившись с их содержанием. В итоге истец был признан «квалифицированным инвестором» и на основании поручения истца от 15 декабря 2021 года приобретены Нота 1 на сумму 40 000 долларов США и Нота 2 на сумму 30 000 Евро. Таким образом, вопреки воле истца, не являющегося квалифицированным инвестором, банк от его имени приобрел сложный финансовый продукт, чем причинил истцу убытки. Истец неоднократно обращался в банк с претензиями о возврате денежных средств и устранении нарушений. Также в связи со сложившейся ситуацией истец обращался в Центральный Банк РФ и в правоохранительные органы. Считает, что договоры на брокерское и депозитарное обслуживание, а также договоры о приобретении структурных нот являются притворными сделками на основании п. 2 ст. 170 ГК РФ, прикрывающими договор банковского вклада.

В связи с чем, истец просит суд признать недействительными договоры на брокерское и депозитарное обслуживание от 21 января 2021 года, договоры о приобретении структурированных нот от 15 декабря 2021 года и взыскать с ответчика денежные средства, составляющие сумму внесенного депозита в размере 5 100 000 руб.

Решением Гагаринского районного суда адрес от 10 ноября 2023 года постановлено:

В удовлетворении искового заявления фио к ПАО Сбербанк о признании недействительными договоров на брокерское обслуживание № 402GR19 от 21 января 2021 года и на депозитарное обслуживание № 5230/CC-62211210AZ от 21 января 2021; договоров о приобретении структурных нот GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662) от 15 декабря 2021 года и GS 0125 725 (ISIN XS2403683589) от 15 декабря 2021 года и взыскании с ПАО Сбербанк денежных средств в размере 5 100 000 руб. – отказать.

Судом постановлено вышеприведенное решение, об отмене которого просит фио по доводам апелляционной жалобы.

Представитель ответчика ПАО Сбербанк – фио, фио настаивал на правильности решения суда первой инстанции по доводам, изложенным в возражениях на апелляционную жалобу.

Иные лица, участвующие в деле в заседание судебной коллегии не явились, несмотря на надлежащее уведомление о времени и месте судебного разбирательства, в связи с чем, с учетом положений ГПК РФ судебная коллегия считает возможным рассмотреть дело в отсутствие неявившихся лиц.

Проверив материалы дела, обсудив доводы апелляционной жалобы, судебная коллегия приходит к выводу об отсутствии оснований для отмены или изменения решения суда, предусмотренных ст. 330 ГПК РФ.

Из материалов дела следует, что 13 июля 2011 года фио обратился к ответчику с заявлением на банковское обслуживание, в соответствии с которым подтвердил свое согласие с Условиями банковского обслуживания физических лиц Сбербанком России.

С 25 января 2016 года истец подключил к своей банковской карте услугу «Мобильный банк». Указанное в заявлении распоряжение было исполнено ответчиком, что истцом не оспаривается.

Согласно п. 1.1. Условий банковского обслуживания ПАО Сбербанк Условия банковского обслуживания физических лиц ПАО Сбербанк (далее - «Условия банковского обслуживания») и заявление на банковское обслуживание, надлежащим образом заполненное и подписанное Клиентом, в совокупности являются заключенным между Клиентом и ПАО Сбербанк (далее - «Банк») Договором банковского обслуживания (далее - «ДБО»).

В соответствии с п. 1.5 Условий банковского обслуживания в рамках комплексного банковского обслуживания Банк предоставляет Клиенту возможность получать в подразделениях банка и/или через удаленные каналы обслуживания и/или вне подразделений банка с использованием мобильного рабочего места банковские продукты и пользоваться услугами банка/третьих лиц, в том числе партнеров банка и дочерних обществ банка, при условии прохождения Клиентом успешной идентификации и аутентификации.

В пункте 3.7.2 Условий банковского обслуживания изложено, что для заключения договора брокерского обслуживания или договора брокерского и депозитарного обслуживания Клиент имеет право подать заявление посредством Системы «Сбербанк Онлайн» или обратиться в Подразделение Банка, осуществляющее брокерское обслуживание или к Работнику вне Подразделения Банка. Информация о подразделениях, оказывающих данные услуги, размещена на Официальном сайте Банка.

21 января 2021 года через систему Сбербанк Онлайн фио в порядке, предусмотренном п. 3.7.4.1. Условий ДБО, заполнил заявление для оформления договоров брокерского и депозитарного обслуживания. Далее истец ознакомился с условиями брокерского и депозитарного обслуживания, декларацией о рисках и подтвердил свое согласие с данными условиями в интерфейсе системы «Сбербанк Онлайн». Заявление на заключение договоров брокерского и депозитарного обслуживания было подписано клиентом простой электронной подписью.

21 января 2021 года ответчик известил истца о заключении договора на брокерское обслуживание № 402GR19 от 21 января 2021 года и депозитарного договора № 5230/CC-62211210AZ от 21 января 2021 года, путем направления извещения на адрес электронной почты, а также направил на электронную почту истца извещение к Условиям предоставления брокерских и иных услуг.

15 декабря 2021 года фио обратился в ПАО Сбербанк с собственноручно подписанным заявлением о признании его квалифицированным инвестором в котором просил признать себя квалифицированным инвестором в отношении финансовых инструментов (услуг), предназначенных только для квалифицированных инвесторов: - иностранных ценных бумаг, не допущенных к публичному размещению/обращению в РФ; - производных финансовых инструментов, предназначенных для квалифицированных инвесторов; паи паевых инвестиционных фондов и акции инвестиционных фондов, предназначенные для квалифицированных инвесторов; - ценных бумаг, определенных эмитентами как предназначенные для квалифицированных инвесторов.

В заявлении истец также подтвердил, что осведомлен о повышенных рисках, связанных с финансовыми инструментами, предназначенными для квалифицированных инвесторов; о том, что физическим лицам, являющимся владельцами ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов в соответствии с п. 2 ст. 19 Федерального закона от 05 марта 1999 года №46-ФЗ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг» не выплачиваются компенсации из федерального компенсационного фонда.

В качестве основания для признания квалифицированным инвестором истец указал на владение имуществом, общий размер которого составляет не менее 6 000 000 руб.

По итогам рассмотрения заявления на признание квалифицированным инвестором (для физических лиц) и приложенных документов ПАО Сбербанк признало истца квалифицированным инвестором, о чем направило 15 декабря 2021 года на адрес электронной почты истца , указанный ранее им в заявлении-анкете, соответствующее уведомление.

15 декабря 2021 года фио был признан квалифицированным инвестором в установленном законом порядке, при этом проведение какого-либо тестирования для присвоения статуса квалифицированного инвестора в обязательном порядке не требовалось.

Истец был ознакомлен с содержанием «Декларации о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг», являющейся Приложением 17 к Условиям предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк.

В Декларации указано, что операции со структурированными нотами и со структурными облигациями предназначены для Инвесторов, которые являются профессионалами в области инвестиций или Квалифицированными Инвесторами, способными принимать на себя специфические риски, связанные с инвестированием в структурированные ноты или в структурные облигации, в том числе риск полной или частичной потери вложенных средств. Операциям со структурированными нотами или со структурными облигациями присущи риски изменения процентных ставок, курсов валют, котировок ценных бумаг, цен на товары, динамики индексов, а также:

- кредитный риск эмитента и гаранта структурированной ноты или структурной облигации, а также эмитента базовых ценных бумаг или финансовых инструментов, к цене или к иным показателям, по которым привязана доходность структурированной ноты или структурной облигации;

- риск отсрочки выплаты по структурированной ноте или по структурной облигации;

- риск частичной или полной потери инвестированных в структурированные ноты или структурные облигации денежных средств;

- риск отсутствия вторичного рынка на структурированные ноты или структурные облигации и связанный с этим риск невозможности продажи, уступки или отчуждения иным образом приобретенных структурированных нот или структурных облигаций;

- риск наличия или введения в будущем валютных, налоговых или иных ограничений, полностью или в части препятствующих реализации принадлежащих Инвестору прав владения или распоряжения структурированными нотами или структурными облигациями, получения денежных выплат или иного распределения, предусмотренного условиями структурированных нот или структурных облигаций.

Истец, подписав Индикативные условия, подтвердил свою осведомленность о следующем:

- эмитентом структурированных нот является Goldman Sachs International, адрес;

- применимое законодательство/юрисдикция – законодательство Англии и Уэльса, адрес;

- настоящий Продукт не предусматривает какой-либо положительной минимальной суммы погашения. Таким образом, имеется вероятность потери инвестированных Вами средств в полном объеме;

- данные ценные бумаги не предусматривают гарантию сохранности вложенного капитала. Вы подвергаетесь потенциальному риску потери инвестированных вами средств в полном объеме;

- вы самостоятельно принимаете все инвестиционные решения и обеспечиваете соответствие таких решений вашему инвестиционному портфелю в целом и в частности вашим личным представлениям об ожидаемой доходности операций с финансовыми инструментами, о периоде времени, за которых определяется такая доходность, а также о допустимом для вас риске убытков от таких операций. Банк не гарантирует доходов от указанных в данном разделе операций с финансовыми инструментами и не несет ответственности за результаты ваших инвестиционных решений;

- банк не несет ответственности за финансовые или иные последствия, которые могут возникнуть в результате принятия ваших решений в отношении финансовых инструментов, продуктов и услуг, представленных в информационных материалах;

- банк уведомляет клиентов, являющихся физическими лицами, о том, что (i) ваши денежные средства, переданные банку по договору о брокерском обслуживании (далее - Договор), (ii) финансовые инструменты, приобретенные вами на основании Договора, (iii) финансовые инструменты, информация о которых предоставляется вам при оказании услуг по Договору или в связи с ним, а также (iv) предусмотренные Договором услуги не застрахованы в соответствии с Федеральным законом «О страховании вкладов в банках Российской Федерации» от 23.12.2003 №177-ФЗ. Банк оказывает услуги по Договору в качестве профессионального участника рынка ценных бумаг, а не как кредитная организация на основании договора банковского вклада или договора банковского счета;

- Данный финансовый инструмент не имеет дополнительных гарантий третьих лиц. В случае, если Goldman Sachs International не сможет осуществить выплату по инструменту, вы потеряете все вложенные средства;

- Инвестор принимает на себя риск потери вложенных средств. Данный финансовый инструмент не является вкладом и не покрывается системой страхования вкладов или другими гарантиями.

15 декабря 2021 года истец ознакомился и подтвердил свое согласие с условиями, изложенными в «Индикативных условиях» и дал поручение на приобретение структурированной ноты GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662), эмитент Goldman Sachs International, адрес, номиналом 1000 ЕВРО, на сумму 30 000 ЕВРО в количестве 30 шт., что подтверждается его собственноручной подписью на указанных документах.

15 декабря 2021 года истец ознакомился и подтвердил свое согласие с условиями, изложенными в «Индикативных условиях» и дал поручение на приобретение структурированной ноты GS 0125 0725 (ISIN XS2403683589), эмитент Goldman Sachs International, адрес, номиналом 1000 долларов США, на сумму 40 000 долларов США в количестве 40 шт., что подтверждается его собственноручной подписью на указанных документах.

Сделки по покупке структурированных нот заключены 22 декабря 2021 года. После совершения сделок на адрес электронной почты истца [email protected] направлен отчет брокера с информацией о приобретенных по его распоряжению ценных бумагах.

В соответствии с Индикативными условиями нот GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662) и GS 0125 725 (ISIN XS2403683589), раздел «Информация общего характера» Эмитент вправе погасить ноты в случае наличия обстоятельств применения санкций, введенных уполномоченным органом к Эмитенту или любому из его Аффилированных лиц, к базовым активам нот (или к любому компоненту таковых).

Эмитентом Goldman Sachs International было принято решение о досрочном погашении структурированных нот:

- ноты GS 0125 0625: размер выплаты – 21.07% от номинала, плановая дата выплаты – 23.03.2022;

- ноты GS 0125 725: размер выплаты – 24.07% от номинала, плановая дата выплаты – 23.03.2022.

В соответствии с решением Эмитента Goldman Sachs International о досрочном погашении ценных бумаг структурированные ноты GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662) и GS 0125 725 (ISIN XS2403683589) списаны с номинального счета депозитария в вышестоящем депозитарии и со счета депо 5230/CC-62211210AZ от 21.01.2021 в Депозитарии ПАО Сбербанк, о чем истцу были направлены сообщения.

До настоящего времени средства от погашения вышеуказанных нот по не зависящим от банка причинам не получены от вышестоящего депозитария (НКО адрес). В случае разблокировки активов НКО адрес со стороны Казначейства Бельгии, под надзором которого находится Евроклир (Euroclear), истцу поступят денежные средства, причитающиеся ему от досрочного погашения структурированных нот.

29 января 2021 года по облигациям гос.рег. № 4B0211001481B001P (ISIN RU000A100KQ9) на счет депо истца был зачислен доход в размере 122 805,12 руб. и списан подоходный налог в размере 15 965 руб.

01 июня 2021 года по облигациям гос.рег. № 4B022201481B001P (ISIN RU000A100ZP9) на счет депо истца был зачислен доход в размере 6 248,44 руб. и списан подоходный налог в размере 812 руб.

30 июля 2021 года по облигациям гос.рег. № 4B0211001481B001P (ISIN RU000A100KQ9) на счет депо истца был зачислен доход в размере 40 654,48 руб. и списан подоходный налог в размере 5 285 руб.

14 октября 2021 года по облигациям гос.рег. № 4B022201481B001P, (ISIN RU000A0ZZL54) на счет депо истца был зачислен доход в размере 88 858,77 руб. и списан подоходный налог в размере 11 552 руб.

02 декабря 2021 года по облигациям гос.рег. № 4B0216201481B001P, (ISIN RU000A100ZP9) на счет депо истца был зачислен доход в размере 6 452,93 руб. и списан подоходный налог в размере 839 руб.

Судебная коллегия при принятии решения исходит из следующего.

В соответствии со ст. 8 Гражданского кодекса Российской Федерации гражданские права и обязанности возникают из оснований, предусмотренных законом и иными правовыми актами, а также из действий граждан и юридических лиц, которые хотя и не предусмотрены законом или такими актами, но в силу общих начал и смысла гражданского законодательства порождают гражданские права и обязанности.

В соответствии с этим гражданские права и обязанности возникают, в том числе, и из договоров и иных сделок, предусмотренных законом, а также из договоров и иных сделок, хотя и не предусмотренных законом, но не противоречащих ему.

В соответствии со ст. 166 ГК РФ сделка недействительна по основаниям, установленным законом, в силу признания ее таковой судом (оспоримая сделка) либо независимо от такого признания (ничтожная сделка).

В силу п. 2 ст. 179 ГК РФ сделка, совершенная под влиянием обмана, может быть признана судом недействительной по иску потерпевшего.

В п. 99 постановления Пленума Верховного Суда РФ от 23 июня 2015 года № 25 «О применении судами некоторых положений раздела I части первой Гражданского кодекса Российской Федерации» обманом считается не только сообщение информации, не соответствующей действительности, но также и намеренное умолчание об обстоятельствах, о которых лицо должно было сообщить при той добросовестности, какая от него требовалась по условиям оборота (п. 2 ст. 179 ГК РФ).

Сделка, совершенная под влиянием обмана, может быть признана недействительной, только если обстоятельства, относительно которых потерпевший был обманут, находятся в причинной связи с его решением о заключении сделки. При этом подлежит установлению умысел лица, совершившего обман.

Применительно к основанию признания сделки недействительной обман представляет собой умышленное (преднамеренное) введение другого лица в заблуждение в целях формирования его воли на вступление в сделку, путем ложного заявления, обещания, либо умолчания о качестве, свойствах предмета, иных частей сделки, действительных последствиях совершения сделки, об иных фактах и обстоятельствах, имеющих существенное значение, могущих повлиять на совершение сделки, которые заведомо не существуют и наступить не могут, о чем известно этому лицу в момент совершения сделки.

Согласно ст. 421 ГК РФ граждане и юридические лица свободны в заключении договора. Понуждение к заключению договора не допускается, за исключением случаев, когда обязанность заключить договор предусмотрена настоящим Кодексом, законом или добровольно принятым обязательством.

Статьей 432 ГК РФ предусмотрено, что договор считается заключенным, если между сторонами, в требуемой в подлежащих случаях форме, достигнуто соглашение по всем существенным условиям договора.

В силу ст. 434 ГК РФ договор может быть заключен в любой форме, предусмотренной для совершения сделок, если законом для договора данного вида не установлена определенная форма.

Если стороны договорились заключить договор в определенной форме, он считается заключенным после придания ему условленной формы, хотя бы законом для договора данного вида такая форма не требовалась.

Договор в письменной форме может быть заключен путем составления одного документа, подписанного сторонами, а также путем обмена документами посредством почтовой, телеграфной, телетайпной, телефонной, электронной или иной связи, позволяющей достоверно установить, что документ исходит от стороны по договору.

В соответствии с п. 2 ст. 160 ГК РФ использование при совершении сделок факсимильного воспроизведения подписи с помощью средств механического или иного копирования, электронной подписи либо иного аналога собственноручной подписи допускается в случаях и в порядке, предусмотренных законом, иными правовыми актами или соглашением сторон.

В соответствии с п. 4 ст. 11 Федерального закона от 27 июля 2006 года № 149-ФЗ «Об информации, информационных технологиях и о защите информации» в целях заключения гражданско-правовых договоров или оформления иных правоотношений, в которых участвуют лица, обменивающиеся электронными сообщениями, обмен электронными сообщениями, каждое из которых подписано электронной подписью или иным аналогом собственноручной подписи отправителя такого сообщения, в порядке, установленном федеральными законами, иными нормативными правовыми актами или соглашением сторон, рассматривается как обмен документами.

В силу п. 1 ст. 2 Федерального закона от 06 апреля 2011 г. № 63-ФЗ «Об электронной подписи» электронная подпись - это информация в электронной форме, которая присоединена к другой информации в электронной форме (подписываемой информации) или иным образом связана с такой информацией и которая используется для определения лица, подписывающего информацию.

Простой электронной подписью является электронная подпись, которая посредством использования кодов, паролей или иных средств подтверждает факт формирования электронной подписи определенным лицом (ч. 2 ст. 5 Федерального закона «Об электронной подписи»).

Информация в электронной форме, подписанная простой электронной подписью или неквалифицированной электронной подписью, признается электронным документом, равнозначным документу на бумажном носителе, подписанному собственноручной подписью, в случаях, установленных федеральными законами или соглашением между участниками электронного взаимодействия (ч. 2 ст. 6 Федерального закона «Об электронной подписи»).

Статьей 1 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» установлено, что этим Законом регулируются отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, при обращении иных ценных бумаг в случаях, предусмотренных федеральными законами, а также особенности создания и деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг.

В соответствии с п. 1 ст. 3 Закона «О рынке ценных бумаг» брокерской деятельностью признается деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, по поручению клиента от имени и за счет клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) или от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером.

В силу ч. 3 ст. 3 названного Закона денежные средства клиентов, переданные ими брокеру для совершения сделок с ценными бумагами и (или) заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, а также денежные средства, полученные брокером по таким сделкам и (или) таким договорам, которые совершены (заключены) брокером на основании договоров с клиентами, должны находиться на отдельном банковском счете (счетах), открываемом (открываемых) брокером в кредитной организации (специальный брокерский счет). Брокер обязан вести учет денежных средств каждого клиента, находящихся на специальном брокерском счете (счетах), и отчитываться перед клиентом.

Таким образом, по смыслу приведенной нормы закона, условия брокерского договора (договора о брокерском обслуживании) предполагают совершение брокером за счет средств клиента сделок на финансовом рынке.

В соответствии с п. 5 ст. 3 Закона «О рынке ценных бумаг» брокер вправе приобретать ценные бумаги, предназначенные для квалифицированных инвесторов, и заключать договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, предназначенными для квалифицированных инвесторов, только если клиент, за счет которого совершается такая сделка (заключается такой договор), является квалифицированным инвестором в соответствии с п. 2 ст. 51.2 данного Федерального закона или признан этим брокером квалифицированным инвестором в соответствии с этим Федеральным законом.

В силу ст. 7 Закона «О рынке ценных бумаг» депозитарной деятельностью признается оказание услуг по учету и переходу прав на бездокументарные ценные бумаги и обездвиженные документарные ценные бумаги, а также по хранению обездвиженных документарных ценных бумаг при условии оказания услуг по учету и переходу прав на них, и в случаях, предусмотренных федеральными законами, по учету цифровых прав.

Согласно п. 7 ст. 17 Закона «О рынке ценных бумаг» решением о выпуске ценных бумаг может быть предусмотрено, что они предназначены только для квалифицированных инвесторов и могут принадлежать только квалифицированным инвесторам. На рынке ценных бумаг запрещается публичное размещение и публичное обращение, реклама и предложение в любой иной форме неограниченному кругу лиц ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов (п. 1 ст. 5 Федерального закона «О защите прав и законных инвесторов на рынке ценных бумаг»).

Включение лица в реестр лиц, признанных квалифицированным инвестором, осуществляется на основании принятого банком решения о признании лица квалифицированным инвестором.

В статье 51.2 Закон «О рынке ценных бумаг» квалифицированные инвесторы определены путем простого перечисления: брокеры, дилеры и управляющие; кредитные организации, а также иные лица, отнесенные к квалифицированным инвесторам федеральными законами.

Иные физические и юридические лица могут быть признаны квалифицированными инвесторами, если они отвечают требованиям, установленным Законом «О рынке ценных бумаг».

Так, согласно пп. 1 п. 4 ст. 51.2 Закона «О рынке ценных бумаг» физическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором, если оно отвечает любому из указанных требований: общая стоимость ценных бумаг, которыми владеет это лицо, и (или) общий размер обязательств из договоров, являющихся производными финансовыми инструментами и заключенных за счет этого лица, соответствуют требованиям, установленным нормативными актами Банка России. При этом указанный орган определяет требования к ценным бумагам и иным финансовым инструментам, которые могут учитываться при расчете указанной общей стоимости (общего размера обязательств), а также порядок ее (его) расчета.

С целью регулирования порядка признания лица квалифицированным инвестором Банком России принято Указание от 29 апреля 2015 года № 3629-У «О признании лиц квалифицированными инвесторами и порядке ведения реестра лиц, признанных квалифицированными инвесторами» (далее – Указание Банка России № 3629-У), которое устанавливает порядок признания физических и юридических лиц по их заявлению квалифицированными инвесторами, в том числе требования к раскрытию порядка принятия решения о признании лица квалифицированным инвестором; требования к общей стоимости ценных бумаг, которыми владеет физическое лицо, и (или) общему размеру обязательств из договоров, являющихся производными финансовыми инструментами и заключенных за счет этого лица, для признания его квалифицированным инвестором; требования к ценным бумагам и иным финансовым инструментам, которые могут учитываться при расчете общей стоимости ценных бумаг, которыми владеет физическое лицо, и (или) общего размера обязательств из договоров, являющихся производными финансовыми инструментами и заключенных за счет этого лица, для признания лица квалифицированным инвестором, а также порядок ее (его) расчета; требования к опыту работы физического лица для признания его квалифицированным инвестором; количество, объем и срок совершенных лицом сделок с ценными бумагами и заключенных договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, учитывающихся для признания его квалифицированным инвестором; размер имущества, принадлежащего физическому лицу, и порядок расчета такого размера для признания его квалифицированным инвестором; требования к образованию и квалификации физического лица для признания его квалифицированным инвестором; порядок ведения реестра лиц, признанных квалифицированными инвесторами.

Так, в силу п. 1.1 Главы 1 Указания Банка России № 3629-У лицо, отвечающее требованиям, установленным Законом «О рынке ценных бумаг» и настоящим Указанием, может быть признано квалифицированным инвестором по его заявлению в порядке, установленном настоящим Указанием. При этом лицо может быть признано квалифицированным инвестором в отношении одного вида или нескольких видов ценных бумаг и иных финансовых инструментов, одного вида или нескольких видов услуг, предназначенных для квалифицированных инвесторов.

Признание лица по его заявлению квалифицированным инвестором осуществляется брокерами, управляющими, форекс-дилерами и управляющими компаниями паевого инвестиционного фонда.

Из положений главы 2 Указания Банка России № 3629-У следует, что физическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором, если оно отвечает любому из следующих требований, а именно:

- общая стоимость ценных бумаг, которыми владеет это лицо, и (или) общий размер обязательств из договоров, являющихся производными финансовыми инструментами и заключенных за счет этого лица, рассчитанные в порядке, предусмотренном п. 2.4 настоящего Указания, должны составлять не менее 6 миллионов рублей. При расчете указанной общей стоимости (общего размера обязательств) учитываются финансовые инструменты, предусмотренные п. 2.3 настоящего Указания (п. 2.1.1 главы 2 Указания Банка России № 3629-У);

- имеет опыт работы в российской и (или) иностранной организации не менее двух лет, если такая организация (организации) является (являются) квалифицированным инвестором в соответствии с п. 2 ст. 51.2 Федерального закона «О рынке ценных бумаг», или не менее трех лет в иных случаях или в должности, при назначении (избрании) на которую в соответствии с федеральными законами требовалось согласование Банка России (п. 2.1.2 главы 2 Указания Банка России № 3629-У).

- совершало сделки с ценными бумагами и (или) заключало договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, за последние четыре квартала в среднем не реже 10 раз в квартал, но не реже одного раза в месяц. При этом совокупная цена таких сделок (договоров) должна составлять не менее 6 миллионов рублей (п. 2.1.3 главы 2 Указания Банка России № 3629-У);

- размер имущества, принадлежащего лицу, составляет не менее 6 миллионов рублей. При этом учитывается только следующее имущество: денежные средства, находящиеся на счетах и (или) во вкладах (депозитах), открытых в кредитных организациях в соответствии с нормативными актами Банка России, и (или) в иностранных банках, с местом учреждения в государствах, указанных в подп. 1 и 2 п. 2 ст. 51.1 Федерального закона «О рынке ценных бумаг», и суммы начисленных процентов; требования к кредитной организации выплатить денежный эквивалент драгоценного металла по учетной цене соответствующего драгоценного металла; ценные бумаги, предусмотренные п. 2.3 настоящего Указания, в том числе переданные физическим лицом в доверительное управление (п. 2.1.4 главы 2 Указания Банка России № 3629-У);

- имеет высшее экономическое образование, подтвержденное документом государственного образца Российской Федерации о высшем образовании, выданным образовательной организацией высшего профессионального образования, которая на момент выдачи указанного документа осуществляла аттестацию граждан в сфере профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, или квалификацию в сфере финансовых рынков, подтвержденную свидетельством о квалификации, выданным в соответствии с ч. 4 ст. 4 Федерального закона от 03 июля 2016 года № 238-ФЗ «О независимой оценке квалификации», или не менее одного из следующих международных сертификатов: сертификат «Chartered Financial Analyst (CFA)», сертификат «Certified International Investment Analyst (CIIA)», сертификат «Financial Risk Manager (FRM)» (п. 2.1.5 главы 1 Указания Банка России № 3629-У).

Пунктом 3 главы 3 Указания Банка России № 3629-У предусмотрено, что лицо, обращающееся с просьбой о признании его квалифицированным инвестором, представляет лицу, осуществляющему признание квалифицированным инвестором, заявление с просьбой о признании его квалифицированным инвестором и документы, подтверждающие его соответствие требованиям, соблюдение которых необходимо для признания лица квалифицированным инвестором в соответствии с настоящим Указанием и регламентом.

Заявление лица с просьбой о признании его квалифицированным инвестором должно содержать в том числе:

перечень видов ценных бумаг, и (или) производных финансовых инструментов, и (или) перечень видов услуг, в отношении которых лицо обращается с просьбой быть признанным квалифицированным инвестором;

указание на то, что заявитель осведомлен о повышенных рисках, связанных с финансовыми инструментами, об ограничениях, установленных законодательством Российской Федерации в отношении финансовых инструментов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, и особенностях оказания услуг квалифицированным инвесторам, а в случае если заявитель - физическое лицо, также о том, что физическим лицам, являющимся владельцами ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов, в соответствии с п. 2 ст. 19 Федерального закона от 05 марта 1999 года № 46-ФЗ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг» не осуществляются выплаты компенсаций из федерального компенсационного фонда;

указание на то, что заявитель в случае признания его квалифицированным инвестором обязуется уведомить лицо, признавшее его квалифицированным инвестором, о несоблюдении им требований, соответствие которым необходимо для признания лица квалифицированным инвестором (в случае, если заявитель - физическое лицо).

Лицо, осуществляющее признание квалифицированным инвестором, имеет право запросить у заявителя дополнительные документы, подтверждающие его соответствие требованиям, соблюдение которых необходимо для признания лица квалифицированным инвестором. В этом случае течение срока, предусмотренного абзацем первым настоящего пункта, приостанавливается со дня направления запроса до дня представления заявителем запрашиваемых документов.

В силу п. 3.4 главы 3 Указания Банка России № 3629-У решение о признании лица квалифицированным инвестором должно содержать указание, в отношении каких видов ценных бумаг, и (или) производных финансовых инструментов, и (или) видов услуг данное лицо признано квалифицированным инвестором.

Лицо, осуществляющее признание квалифицированным инвестором, направляет заявителю в порядке, предусмотренном регламентом, уведомление, содержащее в зависимости от принятого решения следующие сведения:

в случае принятия решения о признании лица квалифицированным инвестором - сведения, в отношении каких видов ценных бумаг, и (или) производных финансовых инструментов, и (или) видов услуг данное лицо признано квалифицированным инвестором; в случае принятия решения об отказе в признании лица квалифицированным инвестором - причину такого отказа (п. 3.5 главы 3 Указания Банка России № 3629-У).

В силу п. 3.6 главы 3 Указания Банка России № 3629-У лицо признается квалифицированным инвестором с момента внесения записи о его включении в реестр лицом, осуществляющим признание квалифицированным инвестором.

В соответствии с пп. 4 п. 4 ст. 51.2 Закона «О рынке ценных бумаг» физическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором в случае если является собственником имущества определенного размера, принадлежащего этому лицу, и порядок расчета такого размера устанавливаются нормативными актами Банка России.

В силу пп. 2.1. и 2.1.4. Указания Банка России № 3629-У физическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором, если оно владеет имуществом стоимостью не менее 6 000 000 руб., в том числе денежными средствами, находящимся на счетах и (или) во вкладах (депозитах), открытых в кредитных организациях в соответствии с нормативными актами Банка России, и (или) в иностранных банках, с местом учреждения в государствах, указанных в подп. 1 и 2 п. 2 ст. 51.1 Федерального закона «О рынке ценных бумаг», и суммы начисленных процентов.

Главой 3 Указания Банка России № 3629-У определен порядок признания лица квалифицированным инвестором, которым установлены следующие этапы:

- Подача заявления о признании квалицированным инвестором с приложением документов, подтверждающих наличие основания для признания такого лица квалицированным инвестором и указанием перечня видов ценных бумаг, и (или) производных финансовых инструментов, и (или) перечень видов услуг, в отношении которых лицо обращается с просьбой быть признанным квалифицированным инвестором (пп. 3.1, 3.2).

- Проведение лицом, осуществляющим признание квалифицированным инвестором проверки представленных заявителем документов на предмет соблюдения требований, соответствие которым необходимо для признания лица квалифицированным инвестором (п. 3.3);

- Принятие решения лицом, осуществляющим признание квалифицированным инвестором о признании/отказе в признании заявителя квалифицированным инвестором (п. 3.5.);

- Направление решения о признании/отказе в признании квалифицированным инвестором заявителю (п. 3.6.).

Проведение какого-либо обязательного тестирования для признания физического лица, квалифицированным инвестором указанными выше правовыми актами не установлено.

Рассматривая доводы апелляционной жалобы о незаконности решения суда, судебная коллегия находит их необоснованными.

При принятии решения, суд первой инстанции пришел к верному выводу о том, что между сторонами фио и ПАО Сбербанк 21 января 2021 года были заключены договоры брокерского и депозитарного обслуживания, в порядке, установленном ст. 428 ГК РФ, условия которых определены в Условиях предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк.

Фактические и юридические действия, совершенные ПАО Сбербанк, в ходе оказания брокерских и депозитарных услуг, полностью соответствуют нормам действующего законодательства, Федеральным законам «О банках и банковской деятельности», «О рынке ценных бумаг», а также Условиям предоставления брокерских и иных услуг и Условий осуществления депозитарной деятельности ПАО Сбербанк.

При подписании договора брокерского обслуживания 21 января 2021 года фио был уведомлен о рисках, связанных с операциями на рынке ценных бумаг, своих обязанностях и порядке совершения сделок на рынке ценных бумаг. Экономическая выгода истца заключалась в получении дохода по структурированным нотам, который существенно превышал доходы по депозитам.

Следовательно, при подписании Индикативных условий истец целенаправленно действовал как квалифицированный инвестор, что исключает наличие некой недобросовестности на стороне Банка и влечет невозможность для квалифицированного инвестора, в отличие от потребителя, ссылаться на отсутствие специальных познаний для работы с финансовыми инструментами, неосознание рисков совершения операций с ценными бумагами.

С учетом этого, суд первой инстанции правильно указал, что фио был признан квалифицированным инвестором в соответствии с требованиями ст. 51.2 Закона «О рынке ценных бумаг» № 39-ФЗ, статус которого предоставлял ему право приобретать структурированные ноты (ценные бумаги иностранных эмитентов), которые недоступны для лиц, не являющихся квалифицированными инвесторам, в силу законодательного запрета, содержащегося в п. 4 ст. 30.2 Федерального закона «О рынке ценных бумаг».

Совершение действий по оформлению приобретения ценных бумаг после получения истцом статуса квалифицированного инвестора свидетельствует об отсутствии признаков нарушения ПАО Сбербанк положений п. 4 ст. 30.2 Федерального закона «О рынке ценных бумаг», в соответствии с которым ценные бумаги и производные финансовые инструменты, предназначенные для квалифицированных инвесторов, не могут предлагаться неограниченному кругу лиц, в том числе с использованием рекламы, а также лицам, не являющимся квалифицированными инвесторами.

С учетом поручения истца на совершение сделок с ценными бумагами, ПАО Сбербанк от имени инвестора фио приобрел ценные бумаги в виде структурированных нот иностранного эмитента Goldman Sachs International: 15.12.2021 – в количестве 30 штук GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662), номиналом 1000 ЕВРО, на сумму 30 000 ЕВРО и в количестве 40 штук GS 0125 0725 (ISIN XS2403683589), номиналом 1000 долларов США, на сумму 40 000 долларов США.

При совершении каждой сделки по приобретению структурированных нот фио, действуя в качестве квалифицированного инвестора, подписал индикативные условия, которые содержали сведения об условиях приобретения Нот эмитента Goldman Sachs, ключевых параметрах выпуска Нот, паспорт продукта и сведения о факторах риска, характерных данному виду финансового инструмента.

Полученный истцом отрицательный результат от инвестирования денежных средств в структурированные ноты обусловлен особенностями функционирования данного производного финансового инструмента, а также негативными последствиями иностранных мер ограничительного характера, введенных иностранными государствами, и не связан с деятельностью ответчика, что подтверждается представленными в материалы дела и исследованными в судебном разбирательстве документами.

Суд обоснованно указал, что истцом в материалы дела не представлено каких-либо относимых и допустимых доказательств, на основе которых суд мог бы прийти к выводу о том, что в отношении истца при заключении договоров брокерского и депозитарного обслуживания, а также при совершении сделок по приобретению ценных бумаг ответчиком был совершен обман, введение в заблуждение либо предоставление неполной или недостоверной информации.

Цель заключения истцом договоров была достигнута, каких-либо нарушений условий договоров и обязательств ответчиком не допущено.

Суд первой инстанции правильно отметил, что ссылка истца на тот факт, что он подписал документы, представленные сотрудником банка, не ознакомившись с их содержанием, не может иметь правового значения. Неблагоприятные последствия проявленной фио неосторожности в данном случае не могут быть возложены на ответчика.

Поведение истца по получению дохода от приобретенных ценных бумаг в рамках действия договоров на брокерское обслуживание №402GR19 от 21 января 2021 года и на депозитарное обслуживание №5230/CC-62211210AZ от 21 января 2021 года указывает на признание с его стороны оспариваемых сделок по заключению указанных договоров и лишают юридической значимости заявления об их недействительности.

Регулярное получение дохода по облигациям в течение 2021 года свидетельствует о том, что истец понимал характер брокерской деятельности и осознавал правовые и экономические последствия своих действий, совершенных 15 декабря 2021 года и направленных на заключение сделок по приобретению структурных нот.

Суд первой инстанции пришел к верному выводу о том, что ПАО Сбербанк, как брокер, является ненадлежащим ответчиком по заявленному иску в части требований о признании сделок по приобретению структурированных нот недействительными.

Из содержания подписанных фио «Индикативных условий» следует, что эмитентом приобретенных истцом структурированных нот GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662) и GS 0125 725 (ISIN XS2403683589) является - Goldman Sachs International адрес, а не ответчик. При этом истец не ходатайствовал о замене ненадлежащего ответчика надлежащим.

Кроме того, суд первой инстанции правильно отметил, что о заключении договора брокерского и депозитарного обслуживания истцу стало известно не позднее 21 января 2021 года в момент получения им на электронную почту уведомления о заключении с ним указанных договоров и извещения к Условиям предоставления брокерских и иных услуг. О совершении оспариваемых сделок истцу по правилам ст. 165.1 ГК РФ стало известно 23 декабря 2021 года, то есть в момент получения отчетов брокера, направленных ответчиком на адрес электронной почты истца. С требованием о признании недействительными договоров на брокерское обслуживание №402GR19 от 21 января 2021 года и на депозитарное обслуживание №5230/CC-62211210AZ истец мог обратиться не позднее 22 января 2022 года. С требованием о признании недействительными сделок по приобретению структурных нот GS 0125 0625 (ISIN XS2403683662) и GS 0125 725 (ISIN XS2403683589) эмитента Goldman Sachs International истец мог обратиться не позднее 24 декабря 2022 года. Однако с исковым заявлением в суд фио обратился только 24 июля 2023 года, то есть за пределами, установленного ст. 181 ГК РФ годичного срока.

При таких обстоятельствах, судебная коллегия считает выводы суда, изложенные в решении, соответствующими собранным по делу доказательствам, нормам материального права, регулирующим спорные правоотношения, судом все юридически значимые обстоятельства по делу определены верно, доводы участников процесса судом проверены с достаточной полнотой, решение судом по делу вынесено правильное, законное и обоснованное.

Руководствуясь ст. ст. 328, 329 ГПК РФ судебная коллегия,

о п р е д е л и л а:

Решение Гагаринского районного суда адрес от 10 ноября 2023 года оставить без изменения, апелляционную жалобу - без удовлетворения.

Председательствующий

Судьи

Апелляционное определение в окончательной форме вынесено 20 сентября 2024 года.